近年来，全球和区域供应链格局不断演变和变革，企业和各行各业需加强自身免疫系统（供应链），以在机遇中应对多重挑战和威胁的风险。

从冠病疫情造成的严重破坏到地缘政治分裂、去全球化的政治压力不断上升、经济不确定性、数字科技的兴起、对永续性的日益重视，以及特朗普解放日关税造成的前所未有的贸易动荡，它们凸显了复杂且相互关联的全球供应链所固有的脆弱性。

全球供应链的转移，始于显著的向本土和消费市场转移的回流和近岸生产。在2018年中美贸易战期间，制造商和企业纷纷推行多元化的供应链战略，通过调整供应商和转运来规避关税。

“中国+1”战略已成为最受瞩目的战略之一，制造业借此将业务拓展至中国境外，以管理和降低供应链风险。企业正在制定战略，整合其值得信赖的供应商和网络，以确保供应链的韧性和成本节约。

企业已将部分业务转移，利用东南亚等劳动力和生产成本更具竞争力的地区的机会。越南、印尼、泰国和马来西亚已从供应链的转移中受益。

受地缘经济全球化、国家安全经济民族主义及美国加大对中国在科技、半导体、医药、钢铁、关键矿产等战略产业实施战略脱钩的压力，全球供应链重构未来可能加速。

供应链分化将加剧

随着战略脱钩压力的不断扩大，供应链的分化将加剧，企业会创建独立的供应链来应对贸易壁垒，减少对单一供应商或地区的依赖，从而最大限度地减少中断和成本。

这可能导致全球市场出现一些产品由重复的供应链生产的情况，一条供应链面向特定市场或受限制的地区，另一条则面向受地缘政治影响的全球市场。

半导体供应链确实是一个突出而复杂的行业，它正朝着全球贸易分化的方向发展，导致美国和中国各自追求半导体生态系统，以控制供应链。

如果特朗普成功利用对等关税，或针对被视为中国“亲密盟友”的国家的特定行业关税作为武器，那么任何为规避关税而进行的供应链地理重构，都将使这种迁移失效。

东盟供应链角色吃重

全球供应链持续快速演变，东盟在这一转变中依然扮演着重要角色，各国都专注于特定领域。

马来西亚、印尼、泰国和越南作为制造业中心，也是中国和美国的主要贸易伙伴，其战略定位是在全球供应链重构中获益，同时应对两个大国之间的地缘政治压力和战略经济竞争。

东盟国家受益于全球供应链的重构，并利用其在某些领域的专业能力。

马来西亚是半导体组装、封装和测试的主要枢纽。根据2030年新工业大蓝图，政府相信大马的半导体产业有潜力将其价值链扩展到前端领域。

与此同时，新加坡是半导体公司的首选，正在投资新的芯片工厂并扩建现有设施。

例如，意法半导体与新加坡科技研究局（A*STAR）合作，在其新加坡工厂建立了一条尖端研发生产线。

印尼迅速崛起

越南和柬埔寨以电子产品制造业而闻名，尤其是消费电子产品。印尼正迅速崛起，成为潜在的全球电动汽车生产中心，尤其专注于电动汽车电池和其他相关零部件。泰国是东南亚领先的汽车制造中心。

东盟自由贸易区（AFTA）、区域全面经济伙伴关系（RCEP）等区域自由贸易协定（世界上最大的贸易集团）、东盟-中国自由贸易区（ACFTA）以及与欧盟、印度和美国的自由贸易协定使东盟国家能够利用一体化供应链，并可能加速近岸外包和回流东南亚，这得益于对电子制造业、人工智能、数据中心、电动汽车、电动汽车电池绿色产业、生物医药和制药的投资。

东盟须优先制定政策，通过加强交通和连通性基础设施、促进数字化等科技进步及支持物流服务提供商（特别是微型、小型和中型企业（MSME））的发展，来增强其供应链的弹性和效率，以看到供应链大规模向本区域转移。

东盟建立互利关系

东盟国家之间建立互利合作与伙伴关系，使成员国的企业能够协作、共享资源，并创建更高效、更有弹性的区域供应链。

东盟对数字化的承诺体现在"东盟单一窗口"（ASW）等倡议中。该倡议通过整合国家单一窗口（NSW）来简化贸易流程。这一区域平台促进了贸易文件和数据的电子交换，加快了货物清关速度，并降低了企业成本。

作为东盟主席国，马来西亚也积极参与《东盟数字经济框架协议》（DEFA），该协议将为区域投资开辟新机遇，增强市场准入，简化供应链，并协调东盟范围内的数字法规。

在当今全球供应链不断演变和复杂化的背景下，政府和企业须适应变化、创新发展、积极运用战略并利用先进科技，才能在新时代蓬勃发展。

东盟高度依赖中国和美国，且中国和美国都是其技术转移的主要来源，如果中美供应链脱钩加剧，东盟将面临严峻的形势，需要应对日益加剧的政治压力和经济动荡。

东盟国家和企业已实施战略，通过近岸投资和回流投资，实现供应链多元化并增强其韧性，并通过本地化和进口替代提高自力更生能力。采用"中国+1"或"中国+2或3"模式，拓宽其供应链，不再依赖一两个国家，甚至不再仅仅依赖亚洲。

中美分化全球为难

以美国为中心和以中国为中心的供应链分化，可能迫使各国政府作出艰难的战略选择，可能导致贸易分裂，而这种分裂往往是出于地缘政治和战略考量，以及国内经济目标。

这两种体系之间的拉锯战，可能会造成一个复杂的环境，各国政府必须在经济利益、国家安全关切和战略伙伴关系的构建之间取得平衡。

与任何一方走得太近都有可能疏远另一方；试图平衡双方，又可能使各行各业面临贸易壁垒、科技冲突、融资限制或外交摩擦。

另一个趋势是扩大东亚和东南亚地区半导体供应链的区域性本土化，以减少对外国来源的依赖，从而提高供应链的韧性。

虽然供应链正在重新配置，以变得更具弹性和地理分布多样化，但完全与美国和中国脱钩是不可能的，而且会造成破坏，这意味着本区域的供应链离不开中国或美国。

全球和区域供应链依然相互关联，中国仍然是全球制造业供应链和贸易网络核心结构中的重要参与者。鉴于中国制造业生态系统的可扩展性、能力和科技驱动，将中国从全球生产流程中剔除并在其他地区复制，既具有挑战性，又成本高昂。

成本效益和规模经济的考量依然存在。当政策扭曲推动多条供应链的创建时，规模经济的受损和资源配置不当，会导致效率低下和价格上涨。

供应链多元化是一个复杂的过程，除了成本之外，还需要考虑其他因素，包括有利的营商环境、公平透明的监管、可靠的经济政策、稳定的政治环境，以及有效的争议解决机制。